Este banquero dice que los grandes bancos están equivocados al ajustar sus estándares de refinanciación de hipotecas ahora

Hoy, a medida que nuestro número de 1.9 millones de estadounidenses continúa creciendo, no le estamos dando la espalda a quienes nos necesitan. Las hipotecas convencionales que cumplen con PenFed permiten una calificación crediticia mínima de 620, un pago inicial bajo, y los requisitos de efectivo se basan en los perfiles de crédito de los miembros individuales. Otras cooperativas de crédito en todo el país comparten el mismo enfoque, aunque los detalles varían.
En 2009, la morosidad relacionada con los préstamos hipotecarios con las cooperativas de crédito alcanzó un máximo del 1,61%, en comparación con el 8,86% en los bancos. Entre 2008 y 2012, las cooperativas de crédito registraron un porcentaje mucho más bajo de liquidaciones o fusiones que los bancos asegurados por la FDIC. Y la membresía en las cooperativas de crédito ha crecido año tras año: de 89.3 millones de personas y $ 884.7 mil millones en activos en 2009 a 119.6 millones de miembros y $ 1.54 billones en activos en 2019.

Durante la Gran Recesión, las cooperativas de crédito continuaron prestando y trabajaron con miembros que enfrentaban dificultades financieras. No era solo el enfoque ético correcto; Esta también resultó ser la decisión financiera correcta.
Resulta que los estadounidenses en Main Street son confiables después de todo.
Esto es algo que las instituciones financieras deberían recordar en estos tiempos difíciles. Parece que, a medida que el mundo evoluciona en línea, muchos han olvidado que alguna vez hubo servicios financieros entre personas que se conocían. El dueño de una tienda, llamémosle Joe, fue a su banco local o cooperativa de crédito para depositar su cheque de pago, donde vio a su vecino, Sam, detrás del escritorio. Joe sabía que Sam no le robaría su dinero ni le daría malos consejos; Sam sabía que Joe tenía cuidado con su dinero y siempre pagaba sus deudas. De hecho, sus hijos jugaban juntos después de la escuela.
El banco fue una vez una interacción de confianza mutua; hoy, este no es siempre el caso. En la pequeña ciudad de Estados Unidos, especialmente en las cooperativas de crédito locales, este tipo de interacción siempre tiene lugar. Pero son la excepción, no la norma. Los estadounidenses se han convertido en números en lugar de caras para muchas instituciones financieras. Los algoritmos determinan si somos "riesgos buenos" o "riesgos malos". Hay una pequeña área gris. Y los estadounidenses, a su vez, califican las instituciones financieras en función de las tasas en una pantalla, en lugar de la confiabilidad, el servicio y el boca a boca.
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Más que nunca, necesitamos un modelo financiero de "personas que ayudan a las personas". Una enfermera de emergencias de Ohio puede haber acumulado minuciosamente $ 50,000 en efectivo y pagado todas sus facturas a tiempo. Ella arriesga su vida todos los días para ayudar a otros, pero a bancos como Wells Fargo
WFC
+ 3.91%

le negaría la oportunidad de refinanciar porque no tiene $ 250,000 en activos líquidos. En serio?
Por el contrario, la división de hipotecas de PenFed estableció nuevos récords en el último trimestre: los volúmenes, las aprobaciones y los préstamos cerrados aumentaron en más de un 300% en comparación con el primer trimestre de 2019. También estoy orgulloso de que tengamos capaz de contratar a más de 150 nuevos empleados en el último mes y medio. No es porque descuidadamente otorguemos préstamos para ganar dinero (las cooperativas de crédito son organizaciones sin fines de lucro, lo que significa que las ganancias van a los miembros en lugar de a los accionistas). Esto se debe a que estamos otorgando préstamos a estadounidenses financieramente responsables, no solo a estadounidenses ricos. Cada vez más estadounidenses están abriendo sus ojos a las cooperativas de crédito por sus servicios personales y sus tasas líderes en el mercado.
Este modelo de accesibilidad y confiabilidad es el modelo al que debe recurrir el sistema financiero de nuestro país en este momento, no un modelo de exclusividad. La Reserva Federal ha aumentado la liquidez de los bancos para alentarlos a prestar más; en cambio, prestan menos. ¿Cómo se supone que esto ayudará a nuestra economía a reconstruirse? ¿Cómo ayuda a los estadounidenses de Main Street cuando lo necesitan?
Ya no podemos encontrarnos con nuestros vecinos en el banco los sábados, pero eso no significa que no podamos operar con los mismos principios honorables. Eso significa ayudar a todos los estadounidenses responsables a comprar una casa, independientemente de su categoría impositiva.
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James R. Schenck es presidente y CEO de PenFed Credit Union y CEO de PenFed Foundation.